Yumeji Fujiwara est un adolescent lycéen de seconde. Contrairement aux autres adolescents de son âge, il a un pouvoir spécifique qu'il apprend à utiliser depuis l'âge de sept ans. En plaçant ses doigts en cercle autour de ses yeux, il est capable de voir une aura autour des personnes qu'il regarde. Suivant la couleur de l'aura, la personne fera plus ou moins un bon ou mauvais rêve. Même si ce n'est pas très précis, il y a bien une couleur sur laquelle il est formel : le noir ébène. La personne qui émet cet aura sera en proie à un cauchemar. Malheureusement, c'est toujours son cas depuis des années.

Après une rencontre un peu brutale avec une jeune fille qui s'enfuit en oubliant son chapeau, Yumeji rencontre un chat qui ressemble étrangement à celui de ses rêves. Aussitôt, il se retrouvera au beau milieu du monde dans lequel il a l'habitude d'être chaque nuit. En plein rêve diurne, il revoit alors John Doe, le Traqueur. Avant de se faire tué par ce dernier, Yumeji se fera sauvé par la jeune fille percuté plus tôt. Après un retour dans le monde normal, les présentations se font. La jeune fille s'appelle Merry Nightmare et comme son nom l'indique, est un Cauchemar. Elle veut retourner dans son monde mais ne sait guère comment faire. Et John Doe semble en savoir plus qu'il ne veut le faire croire.